Important : acest ghid descrie cadrul legal și doctrinar. În practică, montajele Girardin (în special cele industriale) trebuie validate de un profesionist (consilier/notar/avocat fiscalist), deoarece contestarea avantajului fiscal poate fi costisitoare.
Prezentare generală : ce se înțelege prin "Girardin"
Termenul "Girardin" este utilizat pe scară largă pentru a desemna avantajele fiscale legate de investițiile în teritoriile de peste mări. Din punct de vedere juridic, acesta face trimitere la mai multe articole din CGI, în special : 199 undecies B (investiții productive noi, adesea denumit "Girardin industrial") și 199 undecies C (locuințe sociale în teritoriile de peste mări).
Modalitățile (cote, condiții, aviz, sectoare excluse, obligații de retrocesiune, durată de exploatare…) sunt reglementate prin texte (Légifrance) și doctrină administrativă (BOFiP).
Girardin industrial (CGI 199 undecies B)
Reducere de impozit legată de investiții productive noi exploatate în teritoriile de peste mări. Schema poate fi directă (întreprinderea utilizatoare) sau prin intermediul unui montaj locativ (cu obligația de retrocesiune a unei părți din avantaj).
Girardin locuințe sociale (CGI 199 undecies C)
Reducere de impozit legată de achiziția / construcția (și, în anumite condiții, renovarea/reabilitarea) de locuințe sociale în teritoriile de peste mări. Textul stabilește cota și baza de calcul.
Perioadă de eligibilitate : articolul 199 undecies B este aplicabil, în condițiile sale, pentru investiții puse în funcțiune până la 31 decembrie 2029 (consultați versiunea în vigoare pe Légifrance). De asemenea, reducerea prevăzută la articolul 199 undecies C este prelungită până la 31 decembrie 2029 conform doctrinei BOFiP (referire la legea finanțelor pentru 2023).
Condiții 2026 (principii oficiale)
A. Domiciliu fiscal
Reducerile "Girardin" IR vizează contribuabilii cu domiciliul fiscal în Franța (în sensul CGI).
- Cadru reamintit în doctrină pentru dispozitivele de peste mări "IR".
- În Girardin industrial prin societate : beneficiu proporțional cu drepturile asociaților eligibili.
B. Localizare în teritoriile de peste mări
Investițiile trebuie realizate/exploatate în teritoriile de peste mări, conform teritoriilor enumerate în texte.
- DOM (Guadeloupe, Martinique, Guyane, La Réunion, Mayotte) și anumite colectivități (conform articolelor).
- Cotele pot varia în funcție de teritoriu (BOFiP "barem").
C. Durată de exploatare / conservare
Montajele impun o durată minimă de afectare la o activitate eligibilă.
- În Girardin industrial, bunurile trebuie afectate unei activități eligibile timp de 5 ani (sau durata normală de utilizare dacă aceasta este mai scurtă), iar asociații păstrează titlurile 5 ani în anumite scheme.
Girardin industrial : sectoare excluse & reguli de avizare
Dispozitivul 199 undecies B exclude anumite sectoare de activitate și prevede, pentru anumite investiții, un aviz prealabil (în funcție de natura/valoarea/sectorul investiției). Aceste aspecte sunt detaliate în BOFiP.
Retrocesiune (montaje locative)
În schemele locative, o parte din avantajul fiscal trebuie retrocedată operatorului sub formă de diminuare a chiriei și/sau a prețului de cesiune. Doctrina menționează în special o cotă de retrocesiune care poate fi redusă la 56 % în anumite cazuri (în special sub un prag pe program).
Girardin industrial (199 undecies B) : cote oficiale (BOFiP)
BOFiP publică un barem al cotelor de reducere a impozitului în funcție de teritoriu și de modalitatea de realizare (direct / scheme locative cu retrocesiune).
Referință : BOI-BAREME-000020| Categorie (extras din barem) | Investiție directă (întreprinderea utilizatoare) | Schemă locativă (retrocesiune 66 %) | Schemă locativă (retrocesiune 56 %) |
|---|---|---|---|
| Cotă "fără majorare teritorială / sectorială" | 38,25 % | 45,3 % | 44,12 % |
| Guyane, Mayotte, Saint-Pierre-et-Miquelon, Wallis-et-Futuna | 45,9 % | 54,36 % | 52,95 % |
| Energie regenerabilă (fără majorare teritorială) | 45,9 % | 54,36 % | 52,95 % |
Baremul BOFiP prevede, de asemenea, majorări pentru anumite sectoare (ex. reabilitare hotelieră) și pentru anumite teritorii. Pentru o lectură exhaustivă (cote și cazuri particulare), consultați baremul oficial și textul articolului 199 undecies B.
Plafoane pentru nișe fiscale : 10 000 € / 18 000 €
Plafon global (regulă generală)
Plafonarea globală a avantajelor fiscale ("nișe") limitează avantajul total anual. Fișa Service-Public (verificată la 01/01/2026) explică principiul și sumele.
Plafon specific de 18 000 €
Anumite dispozitive, inclusiv investițiile în teritoriile de peste mări, beneficiază de un plafon majorat de 18 000 € (menționat în comunicarea oficială a economie.gouv.fr).
Atenție : calculul exact al plafonării (și articularea dintre dispozitive) depinde de situația dumneavoastră și de avantajele fiscale utilizate. Pentru investițiile în teritoriile de peste mări, există un mecanism specific (CGI art. 199 undecies D, comentat în BOFiP).
Dacă impozitul dumneavoastră este insuficient : reportare (Girardin industrial)
Doctrina BOFiP precizează că atunci când suma reducerii de impozit depășește impozitul datorat, soldul poate fi reportat asupra impozitului pe venit din anii următori până la al cincilea an inclusiv.
Concret : dacă investiți în 2026, trebuie să dimensionați montajul astfel încât reducerea să fie imputabilă în raport cu impozitul preconizat. Un excedent neutilizat la sfârșitul perioadei de reportare este pierdut (fără rambursare).
Riscuri & contestare : ce trebuie supravegheat
Durată de exploatare nerespectată
Dacă bunurile încetează să fie afectate unei activități eligibile înainte de termenul prevăzut, avantajul fiscal poate fi contestat.
Montaj locativ & retrocesiune
O retrocesiune insuficientă sau prost materializată (chirie/preț) poate crea probleme. Condițiile cumulative sunt detaliate în BOFiP.
Sector de activitate / aviz
Anumite sectoare sunt excluse, iar anumite operațiuni necesită un aviz. O eroare în acest sens este în mod tipic "eliminatorie".
În practică, gestionarea riscului presupune : soliditatea operatorului, documentația (contracte, facturi, atestări), garanțiile (asigurare, monitorizare, securizare contractuală) și respectarea strictă a cadrului BOFiP.
Listă de verificare înainte de a investi (2026)
Fiscalitate
- Impozitul datorat estimat (și capacitatea de imputare/reportare)
- Verificați plafonul de 10 000 € / 18 000 € în funcție de situația dumneavoastră
- Verificați cota aplicabilă prin baremul BOFiP
Juridic / montaj
- Teritoriu, sector, eligibilitate, excluderi
- Retrocesiune conformă (dacă schemă locativă)
- Aviz necesar ? obținut ? (dacă aplicabil)
Exploatare
- Angajament de exploatare de 5 ani (sau durată normală)
- Proceduri în caz de sinistru/oprire a exploatării
- Dosar documentar complet (dovezi, atestări)
Alte soluții de investiție
Ca alternativă sau în completarea Girardin, alte dispozitive vă pot ajuta să investiți în imobiliare.
LMNP (Location Meublée Non Professionnelle)
Locațiune mobilată : avantaje fiscale, regimuri de impozitare, condiții și obligații. Ghid complet cu surse oficiale.
Mobilat cu servicii
Locațiune Mobilată Profesională : definiție, condiții, avantaje fiscale, diferențe față de LMNP și obligații.
Nuda proprietate
Investiție imobiliară dezmembrată : definiție, avantaje fiscale, preț de achiziție redus, gestiune simplificată și optimizare succesorală.
Locațiune neamobilată
Locațiune neamobilată (goală) : investiție locativă clasică. Fiscalitate, avantaje, obligații și diferențe față de locațiunea mobilată.
LLI (Location à Loyer Intermédiaire)
Locațiune cu Chirie Intermediară : dispozitiv de investiție locativă cu TVA redusă la 10% și creanță fiscală. Condiții și avantaje fiscale.
Denormandie
Dispozitiv Denormandie : reducere de impozit pentru achiziția și renovarea bunurilor imobiliare în anumite zone.
Monument Historique
Investiție într-un Monument Historique : avantaje fiscale excepționale pentru restaurarea patrimoniului.
Avertisment
Informațiile conținute în acest articol provin din sursele oficiale menționate în secțiunea "Surse oficiale" din josul paginii. Handee nu poate fi ținut responsabil pentru eventuale erori, omisiuni sau interpretări ale informațiilor prezentate.
În caz de îndoială sau pentru orice întrebare specifică situației dumneavoastră, vă invităm să consultați direct sursele oficiale menționate (Légifrance, BOFiP, impots.gouv.fr, Service-Public, economie.gouv.fr etc.) sau să vă adresați unui profesionist calificat (consilier fiscal, notar, avocat fiscalist).
Regulile exacte aplicabile cazului dumneavoastră depind de tipul de investiție (industrial/locuințe sociale), de teritoriu, de montaj (direct/locativ), de respectarea condițiilor de exploatare și a textelor în vigoare. Condițiile de eligibilitate, baremele și regulile pot evolua. Numai sursele oficiale fac dovadă.